자주하는 질문
불리오 포트폴리오에서는 어느 정도의 수익을 기대할 수 있나요?

불리오는 현재 안정형(순한맛), 중립형(약간매운맛), 공격형(매운맛)의 세 가지 대표 모델 포트폴리오를 제시합니다.

안정형의 목표수익률은 연 2~4% 수준으로 손실위험은 극히 낮춘 상태에서 예금 대비 1~2%의 추가수익을 추구합니다. 중립형의 목표수익률은 연 4~6% 수준으로 단기적인 손실위험을 지니고 있으나 중장기적으로는 목표수익률 달성 확률이 높습니다. 공격형은 목표수익률 연 6~10% 수준으로 수익 가능성이 높은 주식형 자산으로 주로 이루어져 있습니다.

불리오의 모든 포트폴리오는 적극적으로 손실위험을 방어하고 장기 상승 추세 자산군을 길게 보유하는 ‘글로벌 로테이션’ 전략을 수행합니다. 장기적으로 투자를 하신다면 공격형을 사용하시기를 추천드리며, 특별한 이유로 현금 비중을 많이 가져가고 싶으시거나, 불리오에 선뜻 신뢰가 안가는 상황이시라면 더 안정적인 포트폴리오를 우선적으로 사용해보시는 것도 좋습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
목표수익률이 매우 높은 '초매운맛' 같은 전략은 없나요?

8% 이상의 전략을 제시하는 것이 어려운 일은 아닙니다. 하지만 높은 수익률을 추구하는 전략은 높은 MDD(고점 대비 최대 낙폭)를 동반합니다. 저희는 MDD를 투자자 고통 지수라고 표현하는데요, MDD가 높을수록 시장이 급변했을 때 투자자가 큰 고통을 겪을 가능성이 높습니다. 이런 하락의 경험은 장기투자에 걸림돌이 될 것입니다. 고수익을 표방하는 상품들은 많이 있으나 실제 고객들의 수익률로 연결되는 경우는 참 드뭅니다. 저희는 불리오에 가입하는 모든 투자자가 만성적인 투자손실의 악순환에서 벗어나 안정적인 기대수익률을 실제로 달성하는 경험을 하기를 원합니다. 각자의 삶의 목표에 조금이라도 더 빨리 다가설 수 있게 말이죠. 이런 이유로 현재로써는 가장 안정적인 방법론을 먼저 제공하고 있는 점 이해 부탁드립니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오는 시장 대비 초과 수익을 얻을 수 있다고 주장하는 것인가요?

불리오의 글로벌 로테이션 전략은 중장기적으로 시장대비 초과수익을 얻을 것으로 예상합니다.

글로벌 로테이션 전략은 특히 시장의 하락구간에서 손실을 제한함으로써 큰 폭의 시장대비 초과수익을 거둘 것으로 예상되고, 또한 상승 구간에서는 상승 추세의 상당 부분을 가져갈 것이라 봅니다. 따라서 상승과 하락의 전체적인 사이클에서 불리오의 글로벌 로테이션 전략은 시장을 웃돌 것이 거의 확실합니다. 또한, 변동성 및 최대낙폭(maximum drawdown)으로 측정한 위험 역시 시장 대비 낮을 것으로 예상합니다. 이런 것이 가능한 이유 중의 하나는, 장기적 투자의 특성 때문입니다. 역으로 말하면 단기적으로는 시장의 수익률을 좇아가지 못할 가능성도 항상 열려 있습니다. 또 한가지 주의하실 점은, 글로벌 시장이 전체적으로 상승도 하락도 아닌 애매한 상황이 지속될 시에 불리오는 다른 포트폴리오보다 수익률이 낮을 수 있습니다. 평시에 수익률을 희생함으로써 하방 방어력과 추세 추종 구조를 강화하는 것입니다. 저희는 이러한 수익구조의 설계가 장기적으로 개개인의 재무 목표 달성에 매우 효율적이라고 믿습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오 포트폴리오에는 어떤 투자상품이 사용되나요?

불리오는 현재 펀드슈퍼마켓에서 구매할 수 있는 펀드 상품으로 포트폴리오를 구성합니다.

펀드슈퍼마켓의 상품을 이용하는 이유는 1) 투자자 입장에서 온라인으로 가장 저렴한 수수료로 펀드에 가입할 수 있고, 2) 포트폴리오를 구성할 다양한 상품이 있기 때문입니다. 펀드슈퍼마켓은 일반적인 펀드 판매회사들과 비교하여 판매수수료가 ⅓ 정도로 저렴하여, 펀드를 매수하기에 가장 합리적인 창구입니다. 포트폴리오에는 국내주식형, 국내채권형과 같은 국내 상품을 비롯하여 선진국 주식, 이머징 마켓 주식, 해외채권, 커머더티, 리츠 등 다양한 지역 및 자산에 투자하는 펀드를 편입합니다.

불리오는 더욱 효율적인 투자를 위해 추후 국내상장 및 해외상장 ETF로 투자상품을 확대할 예정입니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
포트폴리오에 사용되는 10개 자산군의 선택 기준은 무엇인가요?

불리오가 사용하는 10개 자산군은 여러 제약조건과 편의를 고려하여 선택하였습니다. 이론적으로 자산군의 종류를 한없이 늘릴 수 있으나, 현재로써는 단순화를 위하여 자산군 종류를 한정하였는데, 크게 두 가지 측면을 고려하였습니다.

첫째로 풍부한 유동성이 있는 자산군입니다. 특정 자산군들은 매수세나 매도세로 인해 시장 가격이 크게 왜곡되는 경향이 있습니다. 이런 자산군을 대중 서비스에서 추천한다는 것은 위험한 일이라 판단하여 조금 더 신중히 접근하고자 합니다.

둘째로 분명한 상승 추세와 하락 추세가 이어질 수 있는 자산군입니다. 이러한 추세는 다양한 시장 참여자들이 존재하는 시장에서 잘 발생하는 경향이 있습니다. 특정한 세력들이 진입하여 가격 왜곡을 하기 힘들고, 연금의 거대 자금과 일반 투자자의 자금과 기관 및 해외투자자 등이 각자의 다양한 수급에 의해 안정적으로 투자하는 자산군들을 우선적으로 고려하였습니다. 유동성과도 비슷한 맥락이지만, 원리적으로 투자 참여자의 다양성은 유동성이 없는 시장에서도 존재할 수 있고, 유동성이 많은 시장에서도 부족할 수 있다고 판단했습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오 포트폴리오에 편입되는 펀드를 선정하는 기준은 무엇인가요?

불리오는 글로벌 로테이션 전략을 충실히 구현할 수 있는 투자상품을 선정하는데 주안점을 두고 있습니다. 중장기적으로 안정적으로 운용될 가능성이 높고, 해당 자산군을 대표할 수 있으며, 일관된 투자 스타일을 보이는 상품을 선정합니다. 구체적으로 불리오는 1,300개 이상의 국내설정된 공모펀드 중 다음과 같은 기준으로 포트폴리오에 편입될 상품을 선정합니다.

- 설정 이후 3년 이상 운용되었고, 소규모 펀드(50억 원 이하)가 아닐 것
- 편입 자산군을 대표하는 지수와의 추적 오차가 작을 것
- 수수료가 저렴할 것
- 펀드 규모가 크고, 운용 기간이 긴 경우 우선순위 배정

*지난 업데이트: 2018년 01월 05일
불리오는 어떤 알고리즘으로 운용되나요?

불리오는 데이터 분석 기반의 자동화된 포트폴리오 추천 시스템을 가지고 있습니다. 불리오에서 사용하는 투자 방법론의 근간은 ‘글로벌 로테이션’ 전략입니다. 글로벌 로테이션 전략은 지난 10년간 전 세계 퀀트들 사이에서 폭발적인 인기를 끌며 검증되고 있는 방법으로, 일반인이 사용할 수 있는 장기투자에 최적이라는 평가를 받고 있습니다.

시장에서 가장 두드러진 현상이자 장기적으로 반복되고 있는 현상은 추세가 일정 기간 지속되는 현상입니다. 좋은 상품의 인기가 한동안 지속되고, 나쁜 상품의 인기가 한동안 추세적으로 떨어지는 일반적인 사회현상과 비슷합니다. 사람들이나 소위 핫머니가 군집적으로 이동하는 심리에서 발생하는 미세한 현상입니다.

글로벌 로테이션 투자는 전 세계의 자산군 중 강력한 상승구간을 만난 자산군에 투자하고, 강력한 하락 구간에 있는 자산군을 체계적으로 피할 수 있게 해줍니다. 추세의 지속성은 트레이더나 펀드 매니저 등 전문가들이 추종하기 어렵게 아주 장기간에 걸쳐 뚜렷하게 나타난다는 점이 특징입니다. 일반인이 장기에 걸쳐 사용하기엔 더할 나위 없이 좋은 전략입니다.

특히 5년 이상의 투자에서는 시장의 수익률보다 월등히 높은 수익을 얻으면서도 동시에 훨씬 안전한 투자가 가능하다는 점이 확인되고 있습니다. 일반인의 개인적인 투자에는 가장 효율적이고 적합한 방법론이라고 저희는 확신합니다. 일시적이고 난해한 시장의 잡음 보다는 수십 수백 년 동안 반복된 명료한 시장 현상에 집중하기 때문에, 원리에 공감을 하고 나면 심리적인 편안함을 가지고 장기 투자를 할 수 있습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
리밸런싱 주기는 왜 1개월인가요?

1개월이 펀드 기반의 자산 배분전략을 구현하기에 가장 적절한 기간이라고 판단했습니다. 예를 들어 3개월 이상의 기간이라면 2008년 금융위기와 같은 상황에는 대응하기 무척 어려울 것입니다. 장기적인 하락 추세가 발생한다면 이를 체계적으로 피해 가는 것이 불리오의 장점인데, 리밸런싱 기간이 길어진다면 하락 방어력이 감소합니다. 반면 1개월 미만의 기간이라면 환매 기간과 체결상의 번거로움으로 인해 투자자분들께 너무 많은 부담을 줄 수 있다고 판단하였습니다. 1개월 주기의 리밸런싱이 고객 여러분과의 커뮤니케이션 측면에서도 원활할 것이란 판단하에 1개월이라는 리밸런싱 사이클을 결정하였습니다. 다만 어떤 월에는 포트폴리오 전체가 바뀌기도 할 것이지만, 좋은 추세를 만났을 시에는 오랜 기간 리밸런싱이 없을 가능성도 있습니다. 이럴 때는 모두에게 행복하고 편안한 시간이 되겠지요?

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
원금손실이 발생할 수 있나요?

불리오의 포트폴리오가 포함하는 대부분 상품은 가격 변동 위험을 내포하고 있습니다. 따라서 금융 시장의 급격한 하락이 발생하는 경우 원금손실이 발생할 수 있습니다.

장기투자가 이어진다면 불리오의 방법론은 반드시 고점을 계속 경신해갈 것이지만, 단기적으로는 위험요인이 분명히 있습니다. 만약 원금손실을 절대로 원하지 않으신다면 이런 방법을 권해드립니다. 초기에 안전자산 비중이 매우 높은 순한 맛 포트폴리오로 투자 하시다가, 수익이 쌓이기 시작하는 시점에 조금씩 더 공격적인 포트폴리오로 변환을 해주세요. 단, 수익이 발생했을 시에만 포트폴리오를 바꿔주시고, 수익이 줄어들 때는 다시 순한 맛으로 옮겨 타십시오. 기대 수익율이 다소 낮아지더라도 원금 손실의 가능성을 최소화할 수 있습니다. 다만 저희의 판단으로는 장기투자를 할 시에 불리오의 가장 공격적인 매운맛 포트폴리오도 손실의 가능성이 현저히 낮으므로, 믿고 투자를 하셔도 무방하다고 생각합니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
중국, 브라질 등 신흥국 증시나 다른 자산군에 투자하지 않나요?

아직은 포함시키지 않았습니다. 신흥국 증시나 일부 원자재와 같은 자산군을 편입한다면 수익성 측면에서는 도움이 될 수도 있습니다. 하지만 불리오는 현재 가장 안전한 방법으로 대중들의 자산을 늘려주고자 하는 목표를 가지고 있습니다. 현재 검증이 완료된 10개 자산군에만 투자하는 이유입니다.

향후에는 원하는 고객에 한해 여러 다른 자산군을 편입할 수 있는 장치를 마련하도록 하겠습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
ETF 기반의 서비스를 출시할 계획이 있나요? 왜 펀드 기반인가요?

예 있습니다. 불리오 역시 ETF가 로보어드바이저의 주요 투자 대상임을 인지하고 있습니다. 곧 ETF 기반의 불리오 서비스를 선보일 예정이며 복수의 증권사들과 협업 중입니다. 다만 ETF 대신 펀드를 활용한 투자방법을 먼저 제시하는 이유는 펀드를 이용하시는 고객이 더 많고 자문이 절실한 영역이라 판단하였기 때문입니다.

실제로 운용보수 측면에서도 펀드슈퍼마켓을 통해 펀드수수료를 최소화하고 있기에 ETF를 사용하는 것과 비용적인 차이가 크지 않습니다. 국내 ETF를 이용하여 같은 전략을 수행하기에는 아직 많은 제약조건이 남아 있습니다. 국내상장 ETF가 현재 저희가 적절하다고 판단하는 자산군을 다 만족하지 못하고 있으며 유동성 또한 부족한 면이 있기 때문입니다. 해외상장 ETF의 경우 거래비용이 너무 높아지는 문제가 있습니다. 또한 ETF를 HTS를 통해 직접 체결을 해야할 경우 각 고객의 계좌가 체결가격에 따라 수익률이 판이하게 달라지며, 실제 체결에 있어 많은 실수의 여지가 열리게 됩니다. 더 엄밀하게는 체결 과정에서 매수 매도 호가의 차이로 인해 수익률이 낮아지는 문제도 발생합니다. 이런 문제들에도 불구하고 ETF 를 사용하시는 고객이 늘어가는 추세이므로 적절한 솔루션을 개발하고 있습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오의 성과에 보수 및 수수료가 미치는 영향은 어느 정도인가요?

전체적인 리밸런싱 회전율 등을 고려하였을 때 보수 및 수수료가 포트폴리오 성과에 미치는 영향은 최대 1% 정도라고 판단하고 있습니다. 이는 금융기관을 통해 투자하는 비용 중에서는 가장 저렴한 수준입니다.

환매 주기의 존재가 포트폴리오 성과에 미치는 영향도 크지 않습니다. 국내 펀드의 경우 3~4일, 해외펀드의 경우 8~9일이나 되는 긴 환매 기간으로 인해 포트폴리오 성과에 대한 우려가 있을 수 있지만, 장기적으로 환매 주기 동안 수익을 낼 수 있는 구간과 손실을 볼 수 있는 구간이 상계될 것이기에 그 영향은 미미할 것으로 생각됩니다. 또한, 추세가 지속하는 상황이라면 매달 급격하게 포트폴리오가 변경되는 경우는 상당히 드물 것입니다. 달마다 리밸런싱에 대한 안내를 드리겠지만, 실질적인 자산군의 변경이 이루어지는 횟수는 제한적이라고 판단합니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
시장의 돌발 악재에 대해 사람이 개입하게 되는 경우도 있나요?

없습니다. 불리오는 사람의 판단을 최대한 배제하고 추세의 강도에 의해서만 투자하는 기계적인 투자 방법을 채택하고 있습니다. 대다수의 경제현상은 시장가격에 조금이라도 선반영되는 경향이 있기에 체계적인 자산군 이탈이 이뤄지리라 생각합니다. 다만 한달의 기간이 지나 리밸런싱으로 대응하는 경우에 때로는 과잉 대응이 될 수도 있고 때로는 다소 늦은 대응이 될 수도 있을 것입니다. 하지만 사람의 판단과 개입을 최소화하고 원칙과 체계에 의해 리밸런싱을 반복하는 것이 장기 성과에 더 긍정적이라고 생각합니다.

하루 이틀 사이에 시장이 과도하게 폭락하는 경우에 대해 대응을 안하는 것이냐는 질문을 가끔 접합니다. 그런 경우가 실제로 상상이 가능합니다. 역사적으로 본다면 공산화로 인해 주식 시장이 폐장된 경우, 혹은 주요 도시가 자연재해 수준으로 피해를 받는 경우 등이 이런 상황일 것입니다. 정상적인 경제 상황 내에서는 설사 전쟁이나 국가 부도 위험 등이 발생하더라도 사전 현상 없이 시장이 폭락하는 경우는 거의 없습니다. 이러한 자연재해에도 대응이 가능하느냐고 물으신다면, 솔직히 말씀드리자면 대응이 불가합니다. 한동안 시장 자체가 폐쇄되거나 거래가 제한되는 수준까지의 쇼크에서는 그 어떤 투자 방법도 안전하지 않습니다. 하지만 이러한 경우에는 사람의 대응이 중요할 수 있습니다. 실시간으로 소통하여 투자자의 피해를 최소화 하는데에 최선을 다하도록 하겠습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오 서비스 이용료는 어떻게 되나요?

불리오 서비스는 1년 이용권 기준으로 199,900원 입니다. 서비스 이용기간은 3개월, 6개월, 12개월 중 선택 가능하며, 이용기간에 따라 실질적인 월 이용료에 차등이 있을 수 있습니다.

3개월, 6개월, 12개월 서비스 이용 시 서비스 이용 시작일로부터 각각 91일, 183일, 365일이 지난 일자까지 서비스가 제공됩니다.

*지난 업데이트: 2018년 02월 22일
환매수수료 등으로 인해 실제 수익률이 떨어지지는 않나요?

현재 불리오는 환매수수료 및 선취판매수수료가 없는 상품들만 추천드리고 있습니다. 이로 인해 리밸런싱에 대한 비용은 매우 제한적입니다. 다만, 환매시에 '자유적립식 납입'의 경우 출금액의 0.05% 이하, '임의/거치식 납입'의 경우 출금액의 0.15% 이하의 후취판매수수료가 발생합니다. 자유적립식을 활용할 시에 설사 일년 내내 전체 포트폴리오에 대한 환매가 이뤄지더라도 0.6% 수준의 추가 비용이 발생할 것이며, 수익에 큰 영향은 아닐 것으로 보입니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
매월 자산가격 변동에 따른 투자비중 조절은 어떻게 해야 하나요?

자산가격의 변동에 따른 비중 조절이 까다로우실 것으로 생각합니다. 아래는 투자비중과 관련하여 저희가 제시하는 원칙이며 관련 계산을 쉽게 하시도록 리밸런싱 계산기를 제공하고 있습니다. 리밸런싱 계산기는 불리오 정회원만 이용 가능하며, MY불리오의 리포트 다운로드 하단에 위치하고 있습니다.

원칙 1. 특정 자산의 비중 일정 수준(예를 들어 3% 증가) 넘게 증가한 경우: 해당 비중을 줄이기 위해 일부 매도 후 다른 자산 매입. 예를 들어, 미국주식 비중이 최초 20%에서 23%가 되는 경우 미국주식 3% 매도 후 다른 대상 자산을 매입

원칙 2. 특정 자산의 비중 일정 수준 이내로 증가한 경우(예를 들어, 3% 이내에서 증가): 별다른 조치 없음.
* 사유: 투자비중을 원래 수준으로 재조정하는 것은 위험 관리의 목적이 큽니다(특정 자산의 비중이 지나치게 커지는 것을 방지). 20% 근방에서 움직인다면 위험 관리 측면에서는 부담스럽지 않은 수준이고, 20%를 벗어날 때마다 조정하게 되면 불필요하게 매매를 많이 일으킬 수 있습니다.

원칙 3. 특정 자산의 비중이 줄어든 경우: 추천비중과의 차액만큼 매수 제안.
* 사유: 저희 전략의 특성상 하락추세를 보이는 자산은 자동으로 추천 자산에서 이탈하게 되고 교체 신호가 발생하게 됩니다. 따라서 별도의 비중을 조정하지 않아도 자연스럽게 전체 매도 신호가 나올 가능성이 큽니다.

다만 추가투자액의 유입으로 인한 비중축소 및 포트폴리오 내 다른 펀드의 가치증대로 인한 비중축소 시에는 추가투자금 및 예수금을 고려한 후 추가매수를 제안드릴 수 있습니다.
상기 방침에서 변동의 여지가 있는 부분은 ‘일정 수준’의 폭으로 현재는 3% 수준을 설정하고 있으나 상황에 따라 다소 조정은 가능합니다. 다만, 상기 방침의 큰 틀은 변하지 않을 예정입니다.
여러 자산에 분산투자를 하는 저희 포트폴리오의 성격상 실제로는 한 자산의 비중이 극단적으로 커지는 경우는 흔치는 않을 것으로 예상합니다.

*지난 업데이트: 2018년 02월 22일
최소 투자금액은 얼마인가요?

불리오는.별도의 최소 투자금액를 지정해두지 않고 있습니다. 따라서 소액 투자자들도 불리오의 포트폴리오를 활용하실 수 있습니다. 다만 펀드슈퍼마켓을 통한 펀드 신규매수 시 매수금액이 1만원 이상이어야 하며, 추가매수는 2원부터 가능합니다. 펀드슈퍼마켓 규정에 맞추어 보충설명을 드리면, 불리오 매운맛 기준, 전체 투자금 중 5% 상당 매수를 추천드린 펀드를 비중에 맞게 매수하시기 위해서는 최소 20만원의 투자금을 운용하시길 추천드립니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
적립식, 자유 적립식, 임의식 중에 무엇에 가입해야 하나요?

불리오는 자유적립식으로 가입하시면 됩니다. 자유적립식의 형태가 수수료가 가장 저렴하며 월별로 발생할 수 있는 리밸런싱에 대응하기 가장 적절한 형태이기 때문입니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오에서 추천받은 펀드를 매수하려면 어떻게 해야 하나요?

불리오의 추천 펀드는 현재 펀드슈퍼마켓에서 판매하는 펀드로 이루어져 있으며, 펀드슈퍼마켓을 통해 바로 매수가능합니다. 만약, 펀드슈퍼마켓에 개설된 계좌가 없다면 신규로 개설하시길 권장드립니다. 현재 불리오는 펀드슈퍼마켓에서 판매되는 상품을 중심으로 최적화되어 있습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
펀드슈퍼마켓 이외 다른 증권사를 이용하면 안 되나요?

다른 증권사를 이용하실 수 있습니다. 다만 보수 및 수수료, 펀드의 다양성 등의 이유로 불편을 겪으실 수 있습니다. 펀드슈퍼마켓을 통해 매매하시면 다른 증권사를 이용하는 것보다 보수 및 수수료를 최대 2/3가량 절감하실 수 있습니다. 또한, 현재 불리오에서 추천해 드리는 펀드는 펀드슈퍼마켓에서 판매되는 상품을 중심으로 최적화되어 있어 다른 증권사 이용 시 불리오 추천펀드를 찾지 못하실 수도 있습니다. 향후 각 증권사 전용 불리오를 만들어갈 예정이니, 특별한 이유로 해당 증권사를 반드시 이용하셔야 한다면 증권사에 불리오 도입을 건의해주시기 바랍니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
매수, 매도가 번거로운데 불리오에서 매매를 대신해 줄 수는 없나요?

여러 증권사들과 협의하여 한클릭에 모든 매수 매도 과정이 해결되는 시스템을 만들고자 합니다. 현재 불리오는 매매 의사를 묻지 않고 전부 일임하여 운용하는 서비스를 제공하지는 않습니다. 우선 모델포트폴리오를 제공하는 자문형 서비스를 제공해 드리고 있고, 일임형 서비스는 투자자문사와 제휴하여 준비 중입니다. 하지만 길게 보았을 때 투자자들에게 필요한 것은 또 하나의 '우수한 상품'이 아니라, '우수한 자문'이라고 생각합니다. 우수한 상품이 많이 있었으나 실제로 투자자에게 도움이 되도록 사용하기가 매우 어려웠기 때문입니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
리밸런싱 결과는 어떻게 제공받나요?

불리오는 매월 첫 영업일 아침에 맞추어 새로운 레시피 리포트를 제공해드리고 있습니다. 새로운 리포트가 나오면 등록하신 이메일 혹은 휴대전화로 알림을 보내드립니다. 불리오 프리미엄 회원 가입을 하신 후 MY불리오 페이지에서 해당 리포트를 다운받아보실 수 있습니다.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
투자권유대행인 혹은 IFA를 위한 플랫폼이 있나요?

현재 준비 중입니다. 현장에서 많은 고객을 직접 만나시는 영업인 분들과 협력하지 않는다면 대중에게 불리오의 혜택을 전부 전해드리기 어려울 것입니다. 또한 온라인으로 자문을 받는데 익숙지 않은 고객, 구체적인 재무설계와 인간적인 교감이 많이 필요하신 고객들에게는 현재에도 앞으로도 재무설계사들의 서비스가 절실히 필요할 것으로 보입니다. 저희와의 협력으로 투자권유대행인이나 재무설계사, IFA 분들이 더욱 독립적이고 뛰어난 자문을 고객에게 제공할 수 있길 원합니다. 이런 분들이 더 중요한 일에 집중하실 수 있도록 말입니다. 그 어떤 제도권 금융사보다 저희 리포트와 투자로직이 만족스럽다는 피드백을 자주 접하고 있습니다. 더욱 고민하여 국내 투자문화에 파급을 줄 수 있는 서비스로 만들어보겠습니다.

현재 FA로 활동하시면서 불리오에게 원하는 시스템이나 기타 사항들이 있으시다면 ask@boolio.co.kr로 언제든지 연락 주십시오.

*지난 업데이트: 2017년 02월 24일
불리오는 누가 개발하고 운영하나요?

불리오는 핀테크 기업인 주식회사 두물머리에서 개발한 로보어드바이저입니다. 두물머리는 트레이더, CFA 등 금융전문인력과 데이터사이언티스트, IT 개발자 등 국내 최고 수준의 인력이 모여 만든 회사입니다.

두물머리는 전문 투자자문의 대중화, 나아가 금융의 대중화를 위한 혁신적인 서비스를 만들고 있습니다. 두물머리는 현재 국내 최초의 ELS 비교, 분석 서비스인 ELS리서치(www.elsresearch.com)를 운영하여 일반 ELS 투자자들이 합리적으로 ELS를 투자하도록 돕고 있습니다. 불리오는 두물머리의 두번째 서비스로 일반 투자자들도 고액자산가들 이상의 전문화된 투자자문을 받을 수 있도록 한 서비스입니다.

*지난 업데이트: 2017년 01월 02일
불리오의 투자 전략을 신뢰할 수 있나요?

불리오는 이미 미국 등 선진국 시장에서 학계, 업계 내에서 검증된 투자전략을 자동화했습니다.

불리오가 근간으로 하는 전략은 추세추종전략 입니다. 백 년이 넘는 금융 시장의 데이터 속에서 일관적으로 관찰되고 실제로 많은 이들이 수익으로 연결시킨 방법론은, 강세장이 일정 기간 강세를 지속하고 약세장이 일정 기간 동안 약세를 지속하는 추세 지속의 현상을 이용하는 것입니다.

장기적으로는 가치투자도 뛰어난 효과를 보장하지만, 단기적인 손실에서 자유롭지 못하고, 일반인이 이해하고 실천하기엔 어려운 부분이 있었습니다. 추세를 추종하는 방법은 널리 알려지고 오랫동안 사용되어 온 방법이지만, 한편으로 일반인들은 감정에 따라 잘못된 방법으로 사용하기 쉽습니다. 이에 맞춰 기계적으로 추세의 장점을 편리하게 취하는 방법을 백 년간의 데이터 속에서 쉽고 간명하게 정리하였습니다. 높은 수익률 외에도 단기적인 손실을 매우 줄여준다는 장점이 있습니다.

한편, 추세추종은 글로벌 금융시장의 많은 자산군을 활용하였을 때 훨씬 효율적입니다. 여러 이유가 있습니다만, 전문가들이 주로 한 자산군에서만 전문성을 갖추기에 특정 자산군 내에서는 경쟁이 치열한 반면, 여러 자산군을 교차하여 투자할 때 경쟁이 훨씬 적어 수익의 기회가 큽니다. 저희는 다수가 참여한다고 해서 그 효용이 떨어지지 않는다는 점에서 개별 주식투자보다 이러한 글로벌 자산군 투자를 더 좋은 투자라고 생각합니다.

이 세상엔 어떤 경제적 위기 상황에서라도 가격이 상승중인 자산군이 있습니다. 이러한 상대적 강세의 자산군에 세계적인 자금이 점진적으로 모여드는 현상이 양질의 추세로 나타나게 되고, 그러한 자산군간의 추세 강도 비교를 통해 가장 전망이 좋은 자산군에만 순차적으로 투자가 가능하다는 것을 확인했습니다.

*지난 업데이트: 2017년 01월 02일
불리오의 서비스는 누가, 어떻게 검증하나요?

불리오는 현재 금융위원회에서 실시하고 있는 로보어드바이저 테스트베드에 참여하고 있습니다. 로보어드바이저 테스트베드는 정부에서 로보어드바이저 시장을 육성하고 검증된 로보어드바이저를 걸러내기 위해 시행중인 제도입니다. 로보어드바이저 테스트베드에 참여중인 불리오는 상세한 운용 전략 및 포트폴리오를 투자자들을 위해 상세히 공개하고 있습니다.

*지난 업데이트: 2017년 01월 02일
현재 제휴하고 있는 회사는 어디인가요?

두물머리는 키움증권, 삼성증권, 미래에셋대우증권, 펀드슈퍼마켓, 신한금융투자, 동부증권 등 다수 증권사 및 예탁결제원, 코스콤 등 공공기관과 제휴를 맺고 있습니다.

이외에도 다양한 회사들과의 제휴를 추진하고 있습니다. 제휴관련 문의는 언제든지 환영합니다.

*지난 업데이트: 2018년 02월 22일